Оглавление. Жми для простмотра
Многие начинающие инвесторы оценивают потенциальную выгоду от индивидуальных инвестсчетов с точки зрения получения налогового вычета, размер которого составляет 13% от уплаченного на прибыль налога. При этом они не обращают внимания на потенциальные издержки на услуги брокера. В качестве примера можно рассмотреть тарифы на ИИС в ГазПромБанк и узнать, какое влияние они оказывают на общую доходность.
Этот брокер предоставляет своим клиентам несколько тарифных планов: Private Banking, Премиум, Профессионал, Инвестиционные идеи, Стандарт, Корпоративный. Эти тарифы дублируют названия инвестсчетов. Если говорить только о фондовых активах, то ГазПромБанк предлагает на ИИС следующие условия:
- комиссионные за сделку на московской бирже – 0,3% от дневного оборота;
- комиссионные за сделку на МБ в режиме «Адресные заявки» – дополнительные 0,15%; от дневного оборота;
- комиссионные за сделки с облигациями с лимитированными условиями обращения на МО – при дневном обороте менее 50 тыс. руб., от 50 до 300 тыс. руб., свыше 300 тыс. руб., соответственно 1,5, 1 и 0,5%;
- комиссионные за сделки на внебиржевом рынке – 0,3% лот дневного оборота.
А сейчас обзор наиболее важных условий по тарифам инвестсчета у брокера ГПБ. Все комиссионные на любом тарифе зависят от суммы дневного оборота.
Премиум
- сделки на московской бирже – 0,2-0,025%;
- сделки по валютным облигациям – 0,15%;
- облигации с лимитированными условиями обращения – аналогично индивидуальному инвестсчету;
- на внебиржевом рынке – 0,15%, но минимальная сумма составляет 5000 руб.
Также на этом тарифном плане брокер предлагает воспользоваться услугами личного консультанта.
Стандарт
- на московской бирже – 0,085-0,008%;
- валютные облигации – 0,17-0,09%;
- условия работы с облигациями с лимитированными условиями обращения аналогичны индивидуальному инвестсчету;
- реализация ЦБ, полученных владельцем счета по депозитарному переводу на МБ – 2,5%;
- внебиржевой рынок – 0,17-0,09% (для клиентов, имеющих статус FATCA – 0,3%), минимум 5 тыс. руб. в валютном эквиваленте.
Профессионал
- на московской бирже – 0,025-0,008%;
- рублевые и валютные облигации – 0,2-0,0065% и 0,09% соответственно;
- внебиржевой рынок – 0,09%, минимум 5 тыс. руб. в валютном эквиваленте.
Корпоративный
- на московской бирже – 0.1-0.0065%;
- облигации и иностранная валюта – 0,17-0,09%;
- внебиржевой рынок – аналогично тарифному плану Стандарт.
Инвестиционные идеи
- на московской бирже – 0,17-0,02%;
- валютные облигации – 0,2-0,12%;
- условия работы с облигациями с лимитированными условиями обращения аналогичны индивидуальному инвестсчету;
- внебиржевой рынок – 0,2-0,12% (для клиентов, имеющих статус FATCA – аналогично тарифному плану Стандарт).
Private Banking
- на московской бирже – 0,3%;
- условия работы с облигациями с лимитированными условиями обращения аналогичны индивидуальному инвестсчету;
- внебиржевой рынок – 0,3%.
Важные особенности тарифных планов брокера ГазПромБанк
Опытные инвесторы после внимательного изучения условий тарифных планов этой брокерской компании уже поняли, что не все они могут использоваться для открытия индивидуального инвестсчета. Так, тариф Корпоративный могут использовать только юридические лица.
Кроме этого использование некоторых тарифов возможно при соблюдении определенных условий. Например, инвестор должен обладать:
- действующую Лицензию на осуществление профессиональной инвестдеятельности – тарифный план Профессионал;
- размер инвестиций составляет минимум 5 миллионов рублей либо валютного эквивалента этой суммы – тарифный план Премиум.
Все это говорит о том, что для большинства граждан российской Федерации доступны лишь Инвестиционные идеи и Стандарт. При их использовании комиссионные составляют 0,008-0,3%, не учитывая 2,5% за продажу ЦБ, которые были получены инвестором по депозитарному переводу. В результате при совершении сделок на сумму в 1 миллион рублей инвестору придется заплатить брокерской компании от 80 тысяч до 300 тысяч рублей.
Также следует помнить, что минимальный порог указанного выше интервала требует, чтобы оборот дневной торговли превышал 60 миллионов рублей. Согласитесь, для большинства частных инвесторов эта сумма недостижима. Исходя из всего сказанного выше, можно предположить, что простым инвесторам за каждый миллион инвестированных средств предстоит заплатить брокеру около 2000 рублей.
Если рассчитать примерный оборот по стратегии, которая планируется к использованию, а затем соотнести ее с суммой комиссионных, то использование индивидуального инвестсчета может оказаться невыгодным.
