Индикатор Моментум - что показывает и как применяется

Оглавление. Жми для простмотра

Многие технические инструмента анализа котировок имеют очень простые алгоритмы вычисления. Однако получаемые с их помощью результаты в большинстве случаев являются достоверными и нередко применяются при расчете более сложных индикаторов. В этой статье будет подробно разобран индикатор Моментум – формула его расчета, практический смысл результатов и применение.

Как рассчитывается индикатор Momentum

Его формула очень проста – вычисляется арифметическое отношение текущей цены к цене, зафиксированной определенное количество периодов в прошлом, и полученное частное умножается на 100. Этот индикатор является встроенным в терминал МетаТрейдер, и найти его можно в разделе «Осцилляторы» окна «Навигатор» (или пункта «Индикаторы» меню «Вставка»).

Отображаются результаты расчета индикатора Моментум в подвальном окне в виде ломаной линии, которая колеблется вокруг уровня 100 (на рис. 1 этот уровень для наглядности отображен желтой пунктирной горизонталью).

Рисунок 1. Типичная визуализация индикатора Momentum.

Трейдер может задать 2 параметра индикатора Моментум:

расчетный период (по умолчанию 14);
цена для расчета (по умолчанию Close).

Что обозначают результаты расчета индикатора Momentum

Смысл описанной выше формулы заключается в демонстрации интенсивности относительного изменения цены за расчетный период. Таким образом, несмотря на то, что этот технический инструмент относят к классу осцилляторов, он обеспечивает идентификацию преобладающей тенденции на интервале длиной в расчетный период:

если текущая цена меньше, чем прошлая цена (значение Моментума больше 100), то на рынке нисходящий тренд;
если текущая цена превышает прошлую цену (значение Моментума меньше 100), то на рынке нисходящий тренд;
если текущая и прошлая цены равны (значение Моментума равно 100), то на рынке флет.

Часто значения Momentum опережают ценовую динамику. Выражается это в развороте его линии вниз (вверх) до того, как цена начнет падать (расти).

Сигналы индикатора Моментум

Поскольку его относят к категории осцилляторов, то целесообразно искать на нем состояния перекупленности и перепроданности (обозначены белыми кружками на рис. 2):

если линия приближается к прошлым максимальным значениям, то возникает состояние перекупленности;
если линия приближается к прошлым минимальным значениям, то возникает состояние перепроданности.

Так как сигналы Моментума несколько опережают цену, то входить в рынок по сигналам перекупленности и перепроданности следует лишь после того, как эти состояния возникнут, а затем линия индикатора развернется в обратную сторону (в этом случае обеспечивается оптимальная точка входа практически на моменте трендового разворота).

Рисунок 2. Торговые сигналы индикатора Momentum.

Другой сигнал заключается в пересечении линией Моментума уровня 100 (обозначены зелеными кружками на рис. 2):

если пересечение случилось сверху вниз, то это сигнал на продажу;
если пересечение случилось снизу вверх, то это сигнал на покупку.

В этом случае индикатор Momentum используется как трендовый.

Также целесообразно идентифицировать на Моментуме дивергенции:

если максимума цены растут при падении соответствующих индикаторных максимумов, то скоро можно ожидать разворота тренда вниз (обозначена на рис. 2 красными прямыми);
если минимумы цены падают при росте соответствующих индикаторных минимумов, то вскоре можно ожидать разворота тенденции вверх.

Следует учитывать, что значения индикатора Momentum сильно зависят от новых цен – если они сильно отличаются от предыдущих котировок, то возникают ложные сигналы. Часто такие ценовые нестабильности возникают в периоды выхода важных экономических новостей. Это следует учитывать при анализе и не принимать во внимание сигналы, возникающие не только в момент обнародования важной экономической информации, но и после ее выхода на протяжении периода расчета Моментума.

Применение сигналов индикатора Моментум в торговле

На рис. 3 приведен участок графика котировок, на котором сначала возникла перепроданность (обозначена белым кружком), а затем перекупленность (обозначена красным кружком). Когда линия индикатора начала выходить из состояния перепроданности (начала повышаться), была открыта длинная позиция (в момент, обозначенный зеленой вертикалью). Закрыть ее можно было после достижения индикатором зоны перекупленности или по фиксированному ТейкПрофиту.

Рисунок 3. Торговля по сигналам перекупленности и перепроданности индикатора Momentum.

Из состояния перекупленности линия Моментума начала выходить в момент, обозначенный белой вертикалью. Именно тогда и можно было входить в рынок короткой позицией. Через несколько свечей цена начала последовательно снижаться, обеспечивая рост прибыли по позиции.

Рисунок 4. Состояние перепроданности на индикаторе Моментум, подтвержденное дивергенцией.

На рис. 4 сразу два сигнала индикатора Momentum указали на рост котировок. Сначала сформировалось состояние перепроданности (обозначено белым кружком), а затем появилась выраженная дивергенция. И через несколько свечей котировки начали стабильный подъем.